주식에 대하여 자세히 살펴보면 다음과 같습니다.
주가의 등락은 배당 때문에 생겨납니다. 즉, 주식이 오르는 본질적 이유는 회사의 이익이 증가해 배당을 많이 줄 것이라는 기대감때문이고 반대의 경우는 배당이 줄어들 것이라는 실망감 때문이라는 것입니다.
저자는 우리가 흔히 알고 있는 ‘투자를 하려면 분산투자해야 된다.’라는 말이 왜 위험한지, 이에 반해 집중투자를 하면 어떤 이득을 얻을 수 있는지에 대해서도 설명합니다. 우리가 수많은 주식을 동시에 분산 투자 한다는 것은 그만큼 많은 기업을 공부해야 하거나 공부없이 그냥 투자한다는 뜻인데, 내가 알지 못하는 기업에 분산투자랍시고 투자하다가는 제 때에 맞추어 의사 결정을 할 수 없고 큰 낭패를 볼 수 있다고 경고합니다.
10년동안 보유할 주식이 아니면 단 10분도 보유하지 말라는 워렌버핏의 말을 인용하며, 10년동안 성장할 기업과 성장할 산업에 대한 분석을 철저히 할 것을 주문합니다. 일례로 자동차 산업이 10년후에 어떻게 흘러갈지 분석한 사례를 실었는데, 자동차 산업이 플랫폼기업에 종속적 관계가 되고 성장이 둔화될 것이라는 분석은 굉장히 타당해 보였습니다. 책에서 분석한 방법을 참조하여 나만의 방식으로 다른 산업과 다른 기업들을 분석하다 보면 올바른 방향을 자신감있게 결정할 수 있을 것입니다.
이 외에도 급등주를 팔아야 하는지 보유해야 하는지에 대하여 사례별로 나누어 설명해 놓은 부분이 있는데 이 부분은 많은 투자자들이 제대로 실현하기 어려워 하는 부분이기 때문에 여러번 읽고 익히면 굉장히 도움이 될 것이라고 생각합니다.
이 책에는 안정형 투자자를 위한 팁도 실어놓고 있습니다. 배당주와 리츠가 그것인데, 저자는 배당도 많이 주고 주가 상승 가능성이 큰 종목에 투자했다가 주가가 상승하면 매도하고, 그 후 또 다른 고배당주를 매수했다가 주가가 하락하면 배당을 받으면서 기다리는 전략을 쓰라고 조언합니다.
장기 투자를 하기 좋은 종목은 생활속에서 찾는 것이 좋다고 합니다. 생활속에서 직접 느낄 수 있는 종복이어야 그 변화를 끊임없이 확인할 수 있기 때문입니다.
펀드에 대한 설명도 재미 있습니다. 펀드를 오래 운영하다보면 ‘평균에의 회귀’이론에 의해 평균적으로 비슷한 성적을 내게 된다는 것입니다.
그렇기 때문에 펀드 정보를 조사하여 수수료와 펀드 규모를 비교하여 선택하라고 조언합니다.
주식 전문가들 중에, 혹은 부동산 등 다른 투자 전문가들 중에, 가상 자산, 디지털 자산에 대하여 인정하지 않거나 가치를 축소하는 분들을 많이 보아왔습니다.
그런데 저자는 디지털 세상이 올 수밖에 없듯 가상 자산이 대세가 될 수 밖에 없다고 생각하고 있습니다. 따라서 우리나라의 여러 규제 정책으로 세계에서 우위를 점할 수 있는 기회를 놓치고 있다고 생각하고 있습니다.
비트코인은 내재 가치를 측정할 수 없고 한정 수량만 채굴하도록 프로그램 되어 있기 때문에 금 자산을 대체할 것이라고 예상하고 있습니다. 금의 일부 그리고 채권, 부동산, 주식 자금의 일부도 넘어올 것으로 예상되며 그렇게 되면 비트코인의 시가 총액은 50%가 늘어날 것이라고 설명합니다.
지금까지는 사회가 불안하면 주식은 폭락하고 비트코인은 상승하는 흐름이었는데, 시가 총액이 커지면서 나스닥과 커플처럼 움직이는 모습을 보이고 있다니 참고해야겠습니다.
미국은 메타플랫폼스의 스테이블 코인 정책으로 저개발 국가를 포함한 전세계에 달러의 영향력을 확고히 하려는 구상을 하고 있습니다. 이에 못지않게 우리나라도 플랫폼기업이 잘 발달(네이버, 카카오)되어 있기 때문에 플랫폼에 태워진 스테이블 코인은 우리의 미래라고 할 수 있습니다. 이를 탄탄히 하면 원화의 경제 기초가 탄탄해지고 국제적 위상이 올라갈 것이기 때문입니다.
연금과 보험에 대하여 새롭게 알게 된 내용들은 다음과 같습니다.
개인 연금은 기본 납입을 최대한 줄이고 추가납입을 최대한 늘리는 것이 훨씬 이익입니다.
연금 보험은 쪼개서 가입하여 수령시점을 달리하여 후에 받는 연금의 계속되는 수익활동으로 수령액을 늘리면 좋습니다.
부부가입자의 경우 더 오래 살 것같은 사람을 수령자로 하여 개인연금형 종신보험을 가입하면 부부연금형보다 수령액이 훨씬 많아집니다.
원금보장형을 선택하면 수수료가 비싸기 때문에 선택하지 않습니다.
100세 보장형 상품도 수수료가 비싸므로 선택하지 않는편이 수령액이 더 큽니다.
상속형은 일부만 본인이 받고 일부는 자녀에게 상속하므로 본인 수령액도 적어지고 상속세도 내야 하므로 선택하지않습니다.
연금보험과 리츠를 비교하면 원금 보장면에서도, 단리와 복리의 관점에서도 리츠가 유리함을 알 수 있습니다. 연금보험과 오피스텔구입의 경우를 비교해봐도 보험은 유리하지 않음을 알 수 있습니다.
저자는 주택 연금은 무조건 가입하는 것이 좋다고 추천하고 있습니다. 20년이상 긴 안목으로 봤을때 주택 가격은 내릴 수밖에 없고, 평균 수명이 늘어나는 추세이므로 주택의 시세보다 더 많은 연금을 받을 확률이 높기 때문입니다. 설사 주택 가격이 올라 주택 연금을 해지할 경우에도 자신이 받은 연금의 원금과 보증료를 합한 금액을 상환하면 되는데, 주택 연금을 받아서 5%정도 배당을 받는 리츠나 배당주에 투자할 경우 상환해야 하는 금액보다 수익이 많기 때문에 이득이라고 설명합니다.
질병관련 보험은 실비정도로만 준비하고, 나머지는 배당주나 리츠에 투자하여 필요할 때 사용하면 더 효용이 높다고 설명합니다.
끝으로 저자는 우리가 왜 디지털 화폐를 소유해야하는지 다시한번 강조합니다.
기축 통화를 보유하지 않은 국가는 은행폐쇄의 가능성이 항상 있기 때문에 자기지갑에 들어있는 돈인 CBDC로 일정 금액을 보관해야 하며 특히 경제 위기가 있을 경우 넉넉히 가지고 있어야 한다고 합니다.
마찬가지 이유로 달러를 보유해야하고 그 형태는 미국 주식이나 채권의 형태여도 된다고 합니다.